暴躁老外玩minecraft东兴证券暴躁老外玩minecraft: 给予爱柯迪买入评级
东兴证券暴躁老外玩minecraft: 给予爱柯迪买入评级
如今,“司机之家”建设模式不断创新,服务内容日趋完备,品牌形象深入人心,有效解决了一批关乎货车司机切身利益的急难愁盼问题,改善了货车司机的工作休息环境,推动全社会进一步营造关心关爱货车司机的良好氛围。
东兴证券股份有限公司李金锦近期对爱柯迪进行研究并发布了研究报告《小件规模持续提升,新能源类中大件产品稳步暴躁老外玩minecraft推进》,本报告对爱柯迪给出买入评级,当前股价为14.4元。 爱柯迪(600933) 近年来,公司营收维持高速增长,盈利能力稳步改善,且公司加快新能源汽车产品压铸产品布局。我们对公司更新点评如下: 公司营收端高增长源于传统小件规模的提升以及新能源中大件业务的开拓。2021-2023年,公司营收增速分别为23.75%、33.05%和39.67%。2024Q1营收同比增长30.69%。公司汽车类业务销量同样维持高速增长,2022、2023年汽车类产品销量分别增长69.6%和65.2%。汽车类产品单价分别为13.4元/件和11.8元/件。产品单价下降更多是传统小件销量的持续提升导致。近年来,公司持续提升汽车转向系统、雨刮系统、动力系统、制动系统、热管理系统以及汽车用各类电机零件等中小件“隐形冠军”产品市场占有率。我们认为,公司在传统小件领域具备高效、成本等竞争优势,该业务是公司经营的基本盘。 新能源汽车类中大型压铸件稳步推进,开拓第二增长曲线。公司持续加快在新能源汽车和智能汽车领域的市场布局,加大在新能源汽车三电系统、车身结构件、热管理系统和智能驾驶系统上的产品开发力度。据公司2023年报,2023年,公司新能源汽车用产品销售收入占比约30%。公司铝合金压铸板块获得的新能源汽车项目寿命期内预计新增销售收入占比约为90%;其中新能源车身结构件占比约30%,新能源三电系统占比约40%,智能驾驶与热管理系统项目占比约10%。 全球产能布局与公司高效率优势:公司墨西哥工厂一期生产基地已经于2023年7月全面投入量产。2023年启动墨西哥二期工厂(新能源汽车结构件及三电系统零部件生产基地)开启建设,计划2025年投产。安徽马鞍山生产基地一期工厂(主导产品为动力、储能电池托盘一体化压铸结构件)于2023年投入量产;二期工厂正在按计划有序推进。产能有效利用需要公司具备较强的运营能力,爱柯迪在小件领域多年的运营经验,使其具备了较强的高效运营能力。而这一能力也将在新能源中大件领域得到发挥,2023年公司存货周转天数为80天,低于2022年的97天。 公司盈利预测及投资评级:公司中小件领域具备全球竞争优势,市场份额持续提升;公司凭借高效运营能力、稳健的财务实力、产能布局等有望在新能源汽车类中大件领域取得更多业务增量,我们看好公司中长期发展趋势。我们预计公司2024-2026年净利润分别为11.5、14.2和17.9亿元,对应EPS分别为1.17、1.45和1.83元。当前股价对应2024-2026年PE值分别为12、10和8倍,维持“强烈推荐”评级。 风险提示:海运费等持续明显提升,铝等原材料价格持续提升,公司新能源汽车类产品推广不及预期等。 证券之星数据中心根据近三年发布的研报数据计算,中信证券武平乐研究员团队对该股研究较为深入,近三年预测准确度均值高达84.28%,其预测2024年度归属净利润为盈利11.2亿,根据现价换算的预测PE为11.52。 最新盈利预测明细如下: 该股最近90天内共有22家机构给出评级,买入评级19家,增持评级3家;过去90天内机构目标均价为26.14。koa12jJid0DL9adK+CJ1DK2K393LKASDad
编辑:吴家栋
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新华社北京9月6日电第14届大湄公河次区域禁毒合作谅解备忘录签约方部长级会议6日在京举行,国务委员、公安部部长王小洪出席并作主旨发言。。
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“我们结合货车司机停车休息的实际需求,聚焦运输起止点、中转点、休整点,为他们提供经济实惠、安全实用的停车、休息、就餐、洗浴、洗衣等服务,让货车司机能够‘吃口热饭、喝口热水、洗个热水澡、停个放心车’。”中国海员建设工会负责同志介绍,当前全国已验收运营“司机之家”1335个,第三方评估货车司机综合满意度达92.5%。
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强化需求导向,打造货车司机旅途中温暖的“家”。在吉林,拓展“党建+司机之家”模式,充分发挥“司机之家”宣传阵地作用,向广大货车司机宣传便民惠民举措、政务服务项目,积极收集货车司机诉求,拓展服务功能、延伸服务链条;在浙江,“司机之家”除了提供停车、餐饮、休息等基本服务之外,还推出了应急救援、自动体外除颤器、公益药箱、健康监测等服务和设备;在辽宁,开展“司机之家”公开服务承诺活动,要求“司机之家”运营单位在显著位置设置监督公告栏,公开服务承诺、服务内容等信息,更好维护货车司机权益。
如今,“司机之家”建设模式不断创新,服务内容日趋完备,品牌形象深入人心,有效解决了一批关乎货车司机切身利益的急难愁盼问题,改善了货车司机的工作休息环境,推动全社会进一步营造关心关爱货车司机的良好氛围。
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用党的创新理论武装头脑,旨在更好指导实践、推动工作。全国总工会把主题教育成效转化为担当作为、干事创业的实际行动,联合交通运输主管部门持续在物流园区、高速公路服务区、加油(气)站等场所深化“司机之家”建设工作,努力把惠民生的事办实、暖民心的事办细、顺民意的事办好。
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中国海员建设工会和交通运输部运输服务司就“司机之家”建设工作进行专题调研,在积极听取基层意见基础上,把“司机之家”的验收权限下放到省一级,把原有一年一次的“公布制”调整为动态管理的“备案制”,把符合标准的“司机之家”全部纳入服务体系,进一步织密服务网络。
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学习贯彻习近平新时代中国特色社会主义思想主题教育开展以来,全国总工会坚持以学促干,不断提高服务职工群众的能力水平,办实事、解难题,持续推动各级工会建设“司机之家”,打造货车司机的“安心港湾”。
如今,“司机之家”建设模式不断创新,服务内容日趋完备,品牌形象深入人心,有效解决了一批关乎货车司机切身利益的急难愁盼问题,改善了货车司机的工作休息环境,推动全社会进一步营造关心关爱货车司机的良好氛围。
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强化需求导向,打造货车司机旅途中温暖的“家”。在吉林,拓展“党建+司机之家”模式,充分发挥“司机之家”宣传阵地作用,向广大货车司机宣传便民惠民举措、政务服务项目,积极收集货车司机诉求,拓展服务功能、延伸服务链条;在浙江,“司机之家”除了提供停车、餐饮、休息等基本服务之外,还推出了应急救援、自动体外除颤器、公益药箱、健康监测等服务和设备;在辽宁,开展“司机之家”公开服务承诺活动,要求“司机之家”运营单位在显著位置设置监督公告栏,公开服务承诺、服务内容等信息,更好维护货车司机权益。
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调查研究走深走实,推动工会工作进一步完善。主题教育开展过程中,全国总工会大兴调查研究之风,围绕重点工作开展大走访、大调研,带动广大党员、干部深入一线,增强问题意识,了解掌握情况、研究分析问题、提出思路办法,使调研的过程成为解决问题、改进工作的过程。
新华社北京9月6日电第14届大湄公河次区域禁毒合作谅解备忘录签约方部长级会议6日在京举行,国务委员、公安部部长王小洪出席并作主旨发言。
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会前,王小洪会见了来华参加会议的越南副总理陈流光等。